هم بستگی بیت کوین با طلا

نسبت بیت کوین به طلا به همراه مقایسه نمودارها

از سال 2017 بود که مقایسه نسبت بیت کوین به طلا در قلب بررسی‌های معامله‌گران قرار گرفت. در بسیاری از وب سایت‌ها و کنفرانس‌های دنیای رمزارزها، بیت کوین را طلای دیجیتال می‌دانند. عکس‌های منتشر شده از بیت کوین نیز همیشه یک سکه طلایی رنگ بوده است. بخش روان شناسی بازار را نباید کوچک بدانیم.

همبستگی چیست؟

در بازارهای مالی، همبستگی یک مفهوم آماری است. این مفهوم نشان می‌دهد که دو نماد در ارتباط با یکدیگر چطور حرکت می‌کنند. همبستگی نمادها به ما می‌گوید که دو نماد هم جهت، خلاف جهت یا به شکل تصادفی نسبت به یکدیگر حرکت می‌کنند. به شکل معمول، دو نماد هم‌بسته با یک فاصله زمانی یکدیگر را دنبال می‌کنند.

استفاده از همبستگی به دو صورت اتفاق می‌افتد

• پیدا کردن الگوهای بازگشتی یا ادامه دهنده
• شناسایی بیش‌ترین سود حاصل از معامله دو ارز نسبت به یکدیگر

آیا رفتار نموداری بیت کوین و طلا هم‌بستگی دارد؟

جواب به این سوال نسبی است اما به طور کلی باید از کلمه بله به عنوان جواب استفاده کنیم. دو دارایی بیت کوین و طلا با یکدیگر هم‌بستگی دارند. احتمالا می‌گویید: بیت کوین و رمزارزها نوسانات زیادی را تجربه می‌کنند اما طلا اینطور نیست. نسبت بیت کوین به طلا را باید در رفتار و عکس العمل به نقاط حمایت و مقاومت دنبال کنیم.

همبستگی بیت کوین و طلا

در بررسی نسبت بیت کوین به طلا، دو نمودار آن‌ها را رو در روی یکدیگر قرار می‌دهیم. تا آپریل سال 2020 همبستگی قابل توجهی بین دو نمودار وجود داشت. برخی از کارشناسان دلیل همبستگی را، حرکت دو نماد خلاف جهت دلار می‌دانند. پس از آپریل 2020 همبستگی رنگ باخت.

مهم‌ترین دلایل تغییر رویکرد را باید در قبول بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال توسط دولت‌ها، بانک‌ها و شرکت‌های بزرگ سرمایه گذاری جست و جو کنیم. طی چند ماه اخیر، مقبولیت بیت کوین به عنوان یک دارایی قابل اتکا به اوج خود رسیده. در آن سوی میدان، بانک‌های مرکزی خریدهای سنگین طلا انجام نداده‌اند.

دلایل مختلف دست در دست یکدیگر قرار داد تا همبستگی بیت کوین و طلا شکسته شود.

نسبت بیت کوین به طلا

در تصویر زیر نمودار 10 ساله بیت کوین به طلا را مشاهده می‌کنیم. در هنگام نوشتن این مقاله نسبت بیت کوین به طلا تقریبا عدد 17 را نشان می دهد و نشان دهنده این است که قیمت هر بیت کوین برابر با 17 انس طلا می باشد.

همانطور که در تصویر مشاهده می کنید از نوامبر 2021 این مقدار از عدد 34 به عدد 17 به نفع طلا کاهش پیدا کرده است. معنی آن افزایش بازدهی طلا به نسبت بیت کوین در تاریخ ذکر شده بوده است.

بیت کوین به راحتی نقد می‌شود

توانایی بیت کوین برای تسلط بر سیستم مالی دنیا، مورد حمایت مردم است. از طرفی، هم‌چنان نمی‌دانیم که در نهایت چه عاملی باعث پذیرفته شدن بیت کوین خواهد شد. نیک باتیا مسئول تدوین استراتژی در مجموعه اپن نود (OpenNude) و تترا لبز (Tetra Labs) است. او در حمایت از بیت کوین گفت: بیت کوین یک فناوری توانمند برای انجام تراکنش‌ها و پس انداز است. اهمیت بیت کوین اگر از مسائلی مانند آزادی بیان، پول، بستر انجام تراکنش‌های جهانی و فناوری بیش‌تر نباشد، کم‌تر نخواهد بود.

باتیا در ادامه گفت: نسبت بیت کوین به طلا را باید مثل یک دارایی کم‌یاب دنبال کنیم. او پیشبینی کرد که بین کوین نیز مانند طلا و اسناد خزانه آمریکا به عنوان یک دارایی بدون ریسک پذیرفته خواهد شد. نقدشوندگی وجه مشترک بیت کوین و طلا است. هر کجای دنیا که بخواهید، می‌توانید بیت کوین را به دلار یا دیگر ارزهای جهان تبدیل کنید.

پیوستگی نسبت بیت کوین به طلا در افزایش آهسته و پیوسته ارزش آن ادامه پیدا می‌کند. در حال حاضر وابستگی اکثر صندوق‌های کلان سرمایه گذاری به بیت کوین رو به افزایش است. توسعه شبکه لایتنینگ در این روند تاثیر بزرگی داشته. شبکه لایتنینگ به شکل قاب توجه زمان تایید هر تراکنش را کاهش می‌دهد.

سخن آخر

یکی از دلایل جذابیت بیت کوین و طلا برای سرمایه گذاری افزایش نرخ رشد آن‌ها است. اقتصاد جهانی از رکود رنج می‌برد اما ارزش بیت کوین و طلا وابستگی زیادی به اقتصاد جهانی ندارد. از نظر کمیاب بودن، بیت کوین و طلا شبیه به یکدیگر حساب می‌شوند. استخراج هر دو دشوار است و منابع هر دو محدودیت دارد.

بررسی نسبت بیت کوین به طلا با مقایسه نمودارها

آنطور که از مقایسه دو نمودار بیت کوین و طلا برمی آید تا آپریل سال 2020 بین دو نمودار همبستگی قابل توجهی وجود داشته است (شاید به علت در مقابل دلار آمریکا بودن هردو) ولی از آن زمان به بعد به نظر با گذر زمان بیش از پیش این هم‌بستگی رنگ باخته است.
شاید مهم‌ترین علت این تغییر رویکرد از این تاریخ به بعد را بتوان در قبول بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال توسط دولت ها، بانک‌های مرکزی و شرکت‌های بزرگ سرمایه گذاری از این تاریخ به بعد جست و جو کرد.

طی 7 ماه اخیر با افزایش مقبولیت بیت کوین به عنوان یک دارایی قابل اتکا و از طرفی عدم ایجاد موقعیت‌های سنگین خرید طلا توسط بانک‌های مرکزی، (براساس اطلاعات موجود) این همبستگی با چالش روبرو شده است.

نسبت بیت کوین به طلا

همچنین همانطور که در نمودار10 ساله ی نسبت بیت کوین به طلا ملاحظه می‌نمایید این نسبت که (در زمان نوشتن این مقاله) در حدود عدد 29 قرار دارد (به این معنی که قیمت هر یک عدد بیت کوین برابر با 29 اونس طلا می‌باشد.) از سپتامبر 2020 که در حدود عدد 24/5 قرار داشته است، شدیدا به نفع بیت کوین صعودی شده است، بدین معنی که از این تاریخ به بعد بازدهی بیت کوین بسیار بیشتر از طلا بوده است.

در شرایط فعلی و در بازه‌های زمانی بلند مدت همچون ماهیانه به نظر با توجه به نزدیک شدن طلا به سطوح مهم حمایتی خود در صورت تداوم روند صعودی فعلی شاهد شیب صعودی کمتری در آن باشیم.

نمودار اونس طلای جهانی

چطور با تخفیف کارمزد در صرافی های ارز دیجیتال ثبت نام کنیم؟

نام صرافی	تخفیف کارمزد	IP خارج از ایران	لینک ثبت نام
کوکوین	دارد	نیاز دارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد
کوینکس	دارد	نیاز دارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد
بیت پین	دارد	نیاز ندارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد
آبان‌تتر	دارد	نیاز ندارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد
بیت 24	دارد	نیاز ندارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد
نوبیتکس	دارد	نیاز ندارد	ثبت نام با تخفیف کارمزد

توجه: با وجود اینکه دو صرافی کوینکس و کوکوین هر دو فعلا بدون نیاز به تغییر IP فعالیت می‌کنند اما بهتر است برای امنیت بیشتر از IP ثابت خارج از ایران استفاده کنید.

برای ورود به صرافی کوینکس حتما باید با IP خارج از ایران وارد شوید.

بیت کوین بخریم یا طلا؟ مقایسه طلای فیزیکی و طلای دیجیتال

در گذشته خرید طلا یکی از رایج­‌ترین کارها برای حفظ سرمایه در برابر نوسانات بازار بود. به همین دلیل سرمایه‌گذاری روی طلا بسیار رایج شد. بیت کوین هم توانست در مدت کمی، سهم خود را در بازار سرمایه‌گذاری پیدا کند و اخیراً افراد زیادی به خرید بیت کوین روی آورده‌اند. در این مقاله، قصد داریم بررسی کنیم که کدام گزینه یعنی طلا یا بیت کوین، برای سرمایه‌گذاری مناسب‌تر است؟

چرا بیت کوین می‌تواند یک گزینۀ سرمایه‌گذاری باشد؟

ایجاد بیت کوین اثربخشی خرید طلا را به چالش کشیده است. با راه‌اندازی بیت کوین در سال ۲۰۰۹ دوره جدیدی به نام عصر ارزهای دیجیتال آغاز شد. در ابتدا افراد به دلیل نداشتن آگاهی‌های لازم درباره بیت کوین، سرمایه‌گذاری روی آن را منطقی نمی‌دانستند؛ اما باتوجه‌به این که بیت کوین بسیاری از ویژگی‌های یک ارز را در کنار برخی ویژگی‌های منحصربه‌فرد دیگر دارد، در حال حاضر به یک پناهگاه امن برای سرمایه‌گذاران تبدیل شده است. البته که ارزهای بسیاری همچون ارز دیجیتال پیمان با پشتوانه طلا وارد بازار ایران شده‌اند اما اثر بخشی بیت کوین بسیار بالاتر است.

ویژگی مهم بیت کوین یعنی غیرمتمرکز بودن آن، می‌تواند هم نقطه‌ضعف این رمزارز و هم نقطۀ قوت آن برای سرمایه‌گذاری باشد. این که دولت‌های دنیا نمی‌توانند استفاده از آن را محدود کنند، می‌تواند ارزش آن را بسیار زیاد کند. در واقع بیت کوین هیچ محدودیتی از طرف یک شخص یا گروه نمی‌پذیرد. این ویژگی بیت کوین را تبدیل به یک گزینه سرمایه‌گذاری مطمئن می‌کند.

برای بررسی بهتر موضوع طلا یا بیت کوین، مقایسه کلی بین بیت کوین و طلا را بررسی می‌کنیم.

مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین

سالیان طولانی است که طلا به‌عنوان یک دارایی امن به شمار می‌آید. درحالی‌که بیت کوین نزدیک به یک دهه است که راه‌اندازی شده است. اگرچه بیت کوین در همین مدت کوتاه توانست سروصدای بسیار زیادی ایجاد کند و نظر سرمایه‌گذاران را به خود جلب کند. اما برای پاسخ به سؤال طلا یا بیت کوین، طلا چند ویژگی برای خودنمایی دارد:

قانونی‌بودن

اگر شما طلا داشته باشید و دزدی آن را به سرقت ببرد، می‌توانید از مراجع قانونی بخواهید که دزدی از شما را پیگیری کنند. همچنین می‌توانید از صندوق امانات بانک‌ها برای حفظ و نگهداری طلای خود استفاده کنید. به‌هرحال، قانون مالکیت شما را بر طلا به رسمیت می‌شناسد و از آن حفاظت می‌کند.

در مقابل، بیت کوین قرار دارد. با وجود این‌که هک بیت کوین به لطف سیستم رمزگذاری شدۀ غیرمتمرکز و الگوریتم‌های پیچیدۀ آن کاری دشوار است. اما باید در نظر داشت هنوز زیرساخت‌هایی که امنیت صددرصدی را فراهم کنند، وجود ندارند.

فاجعه هک صرافی Gox مثال بسیار خوبی برای این است که معامله‌گران بیت کوین باید محتاط باشند. در اوایل سال ۲۰۱۴، بزرگ‌ترین صرافی بیت کوین جهان قربانی یک هک بزرگ شد؛ رویدادی که صرافی Gox را در اواخر فوریه همان ماه به ورطه ورشکستگی کشاند. در این هک، حدود ۷۴۰۰۰۰ بیت کوین که معادل ۴۶۰ میلیون یورو بود، از حساب کاربران دزدیده شد. از نظر قانونی پیگیری سرقت بیت کوین هرچند کاری غیرممکن نیست اما عملاً بسیار دشوار است.

سابقۀ طولانی در تاریخ

بیش از ۵ هزار سال است که انسان کار خریدوفروش و معامله را انجام می‌دهد. خیلی زود بشر یاد گرفت به‌جای مبادلۀ کالا به کالا، از طلا به‌عنوان ابزار تعیین ارزش معامله استفاده کند. این ویژگی باعث می‌شود که طلا در ذهن مردم دنیا بسیار مورد اعتماد تر، جذاب‌تر و کم‌ریسک‌تر باشد.

ردپای طلا تقریباً در تمام مناسبات اجتماعی ما دیده می‌شود؛ از ازدواج گرفته تا پشتیبانی ارزش پول ملی به‌عنوان مهم‌ترین پول کشورها. به همین دلیل، طلا یک گزینۀ قطعی سرمایه‌گذاری برای همه، حتی برای دولت‌ها است.

حمایت بانک­‌ها

بسیاری از دولت‌ها و بانک‌های مرکزی در سراسر جهان و ایران طلا را به‌عنوان یک ذخیره قابل‌اعتماد می‌دانند و از آن به‌عنوان پشتوانه مالی استفاده می‌کنند. اما عملاً هیچ نهاد مرکزی بر روی بیت کوین کنترل ندارد و در برخی از کشورها نگهداری و فروش بیت کوین برای بانک‌ها ممنوع است. حضور نهاد مالی قدرتمندی مانند بانک مرکزی برای حمایت از طلا، به این فلز باارزش یک امتیاز مثبت برای سرمایه‌گذاری می‌دهد.

نوسان

طلا نسبت به بیت کوین بازار باثبات‌تری دارد. یکی از نگرانی‌های اصلی سرمایه‌گذارانی که به دنبال سرمایه‌گذاری امن هستند، نوسانات قیمت بیت کوین است. از طرفی، قیمت بیت کوین می‌تواند تحت‌تأثیر اخبار نادرست و شایعات نیز قرار بگیرد. این اخبار در حوزهٔ ارزهای دیجیتال می‌تواند سرمایه‌گذاران را به تصمیم‌گیری سریع وادار کند و منجر به افزایش و یا کاهش قیمت بیت کوین شود؛ هرچند این موضوع در مورد طلا نیز صادق است. قیمت طلا نیز تحت‌تأثیر برخی اخبار و یا وقایع، شاید افزایش یا کاهش ناگهانی را تجربه کند. هرچند این تأثیر نسبت به بیت کوین بسیار کمتر است.

تمام موارد عنوان شده در بالا بین طلا یا بیت کوین، شرایط طلا را مطلوب‌تر جلوه می‌دهد، اما مزایای بیت کوین نسبت به طلا چیست؟

مزیت‌های بیت کوین نسبت به طلا

آنچه تا اینجا گفته شد، مزیت‌های طلا بود که شما را به سرمایه‌گذاری بر روی این فلز باارزش تشویق می‌کرد و انتخاب شما بین طلا یا بیت کوین را آسان می‌کرد. اما باید روی دیگر سکهٔ سرمایه‌گذاری را هم ببینیم. بیت کوین ظرفیت‌های قابل‌توجهی برای سرمایه‌گذاری دارد که در این بخش به آن‌ها می‌پردازیم:

نقدشوندگی خیلی سریع

بازار ارزهای دیجیتال آنلاین است. یعنی از لحظه‌ای که شما قصد فروش بیت کوین خود را داشته باشید، تا نقدکردن آن می‌تواند کمتر از چند دقیقه وقت شما را بگیرد. این در حالی است که خریدوفروش طلا به مراجعه حضوری نیاز دارد.

یکی از مهم‌ترین ویژگی‌های مشترک طلا یا بیت کوین، سرعت نقدشوندگی بالا در صورت نیاز است. البته شاید تبدیل طلا به پول برای اغلب افراد ساده‌تر به نظر بیاید. اما درصورتی‌که حتی برای مدت کوتاهی وارد بازار ارزهای دیجیتال شده باشید، می‌دانید که سرعت تبدیل بیت کوین به پول نقد بسیار بیشتر است.

ظرفیت بالای رشد قیمت

بازار جهانی روند رشد قیمت طلا را بسیار کنترل می‌کند. هرچند نوسانات قیمت می‌تواند بسیار زیاد باشد، اما این مقدار در برابر بیت کوین حرفی برای گفتن ندارد. بیت کوین، ارزی جدید و نسبتاً نوپا است. این یعنی احتمال رشد قیمت هم بستگی بیت کوین با طلا چندین برابری در سال‌های آینده وجود دارد. زمانی که تعداد بیشتری از مردم دنیا متوجه پتانسیل این رمزارز شوند، اقبال به سمت آن بسیار بیشتر خواهد شد.

بررسی نوسان‌های قیمت بیت کوین از سال ۲۰۱۷ تا ۲۰۲۰، یک نکتۀ مهم برای سرمایه‌گذاران دارد. در سال ۲۰۱۷ قیمت بیت کوین به حدود ۲۰ هزار دلار رسید و بعد تا ۴ هزار دلار سقوط کرد. این رشد قیمت در سال ۲۰۲۰ هم اتفاق افتاد. این نوسانات شدید، دیگر سؤال «آیا بیت کوین دوام می‌آورد؟» را از رده‌خارج کرده است و جواب قطعی این سؤال بله! است. سؤال مهم‌تر این است که «بیت کوین چقدر ظرفیت رشد دارد؟» کارشناسان بازار می‌گویند تا ۴۰۰ هزار دلار، هم بستگی بیت کوین با طلا برای بیت کوین رقمی رویایی نیست!

امکان استفاده به‌صورت پول نقد

امروزه فروشگاه‌های اینترنتی زیادی در سراسر دنیا، بیت کوین را به‌عنوان یک رمزارز معتبر می‌شناسند و به مشتریان خود امکان خرید کالا و خدمات با استفاده از بیت کوین را می‌دهند. از این نظر، بیت کوین تفاوتی با پول نقد ندارد. تفاوت از آنجا آغاز می‌شود که این رمزارز پتانسیل رشد قیمت بالایی دارد. یعنی هم می‌توانید به چشم یک سرمایه‌گذاری و هم به چشم یک کارت اعتباری به بیت کوین نگاه کنید.

حریم خصوصی و امنیت

شما برای خرید طلا حتماً باید به یک صرافی معتبر رفته و با کارت اعتباری خود یا پول نقد خرید کنید. یعنی یک ارتباط چهره‌به‌چهره برقرار کنید. این ویژگی برای بیت کوین وجود ندارد. امکان حفظ حریم خصوصی در بیت کوین بسیار بیشتر است و شما می‌توانید دارایی خود را روی یک‌تکه کاغذ، تلفن‌همراه‌تان یا کیف پول‌های کوچک آفلاین ذخیره کنید. اگر نکات امنیتی را به‌خوبی رعایت کنید، جای دارایی شما هم همیشه در شبکه بلاک‌چین امن خواهد بود.

به‌علاوه، محدودیت‌هایی که بانک‌ها و نهادهای سیاسی برای اشخاص و گروه‌های مختلف ایجاد می‌کنند، روی بیت کوین اثری ندارد. اگر بخواهید بیت کوین بخرید، محدودیت‌هایی مثل ملیت، نژاد و رنگ پوست فرد روی خریدتان تأثیر نخواهد داشت، اما برای خرید طلا خصوصاً از بازارهای بین‌المللی، این ویژگی‌ها سد راه بسیاری از افراد خواهد بود.

انتقال سریع‌تر

سرعت انتقال بیت کوین بسیار بیشتر از طلاست. اگر نیاز داشتید که سرمایه خود را به کسی خارج از مرزها منتقل کنید، طلا می‌تواند یک چالش جدی برای شما ایجاد کند. درحالی‌که بیت کوین را می‌توانید در کمتر از نیم ساعت به هرکسی در هر جای دنیا انتقال دهید.

نقاط مشترک بیت کوین و طلا

با وجود تمام تفاوت‌ها، نقاط مشترکی هم بین بیت کوین و طلا وجود دارد. همین نقاط مشترک است که بیت کوین را به طلای دیجیتال معروف کرده است.

عرضه محدود

طلا یا بیت کوین هرکدام دارای منابع محدود هستند و دشوار است که بگوییم کدام ‌یک زودتر به پایان خواهد رسید. اما توجه به این نکته ضروری است که امکان ایجاد فورک در بلاک‌چین بیت کوین در سال‌های آینده، دور از انتظار نیست. درصورتی‌که توسعه‌دهندگان از شرایط و پروتکل یک ارز دیجیتال ناراضی باشند، می‌توانند از راه حلی به نام فورک کمک بگیرند.

فورک به زبان ساده‌تر به‌روزرسانی پروتکل‌های موجود در شبکه بیت کوین است. به‌عنوان‌مثال، بیت کوین کش یکی از فورک‌های بیت کوین برای حل مشکل مقیاس‌پذیری بیت کوین بود. به همین دلیل درباره آینده بیت کوین به قطعیت نمی‌توان سخن گفت و نیاز به صبر و بررسی بیشتری دارد.

تأثیرپذیری از فضای سیاسی و اجتماعی

بین بیت کوین یا طلا نوعی همبستگی وجود دارد. با وجود این که دو بازار مختلف قیمت این دو را مشخص می‌کنند، اتفاقات سیاسی می‌تواند روی هر دو تأثیر بگذارد. مقایسه نمودارهای نوسان قیمت طلا یا بیت کوین نشان می‌دهد که الگوی تغییر قیمت این دو ارز بسیار شبیه به هم هستند (منبع). این نمودارها نشان می‌دهد احتمالاً بیت کوین یا طلا از یک الگوی قیمتی پیروی می‌کنند؛ هرچند شدت نوسان آن‌ها متفاوت باشد.

قابلیت استخراج

با این که مقوله استخراج بیت کوین کاملاً غیرفیزیکی است، اما از این نظر که باید برای استخراج آن انرژی و توان صرف کرد، به طلا شباهت پیدا می‌کند. برای استخراج طلا هم باید میزان قابل‌توجهی انرژی، زمان و نیرو به کار برد. در واقع هدف ساتوشی ناکاموتو، خالق بیت کوین این بود که بیت کوین، یک طلای دیجیتال باشد تا هم بین مردم جذابیت پیدا کند و هم ارزشمند شود.

همۀ پولتان را در یک جیب نگذارید!

یک پند قدیمی وجود دارد که می‌گوید: «همۀ تخم‌مرغ‌های خود را در یک سبد نگذار». این پند می‌تواند مهم‌ترین نکته در هر نوع سرمایه‌گذاری باشد. شما همیشه می‌توانید سرمایه خود را به چند بخش تقسیم کرده و در بازارهای مختلفی سرمایه‌گذاری کنید. طلا یا بیت کوین و رمزارزهای دیگر، همه می‌توانند فرصت‌های جدید و جذابی برای شما ایجاد کنند. پس می‌توانید از هر بازار سود خود را کسب کنید. بازار ارزهای دیجیتال، ظرفیت فراوانی برای رشد دارد و این ظرفیت می‌تواند به شما برای حفظ و افزایش ارزش سرمایه کمک کند.

آیا بیت کوین کمیاب تر از طلا هم بستگی بیت کوین با طلا است؟

طلا یکی از فلزات کمیاب است. بیت کوین نیز در مقایسه با سایر ارزهای دیجیتال کمیاب است و طلا در مقایسه با سایر فلزات کمیاب است. آنها هر دو در دسته بندی مربوطه خود نادر هستند.

طلا یا بیت کوین، مسئله این است!

در این مقاله، از جنبه‌های مختلفی سرمایه‌گذاری در بازار طلا یا بیت کوین را بررسی کردیم. شما برای انتخاب هر بازار برای سرمایه‌گذاری باید به شرایط و ارزش‌هایی که برایتان اهمیت دارد، فکر کنید. اگر بیشتر به فکر حفظ حریم خصوصی و سرعت بالاتر نقدشوندگی هستید، بیت کوین گزینۀ مناسبی است. اگر هم قانونی‌بودن و اعتبار طولانی برایتان مهم‌تر است، می‌توانید به سراغ طلا بروید.درهرصورت، بهترین تصمیم‌گیرنده برای سرمایه شما، خود شما هستید. این مقاله از صرافی آنلاین والکس و همۀ مقالات با این موضوع تنها یک راهنما برای انتخاب شما هستند. برای ما بنویسید که چه ویژگی‌هایی در طلا یا بیت کوین شما را به سرمایه‌گذاری ترغیب می‌کند و چه نکاتی باعث ایجاد شک و تردید در شماست. ما تلاش می‌کنیم پاسخی برای هم بستگی بیت کوین با طلا دغدغه‌های شما پیدا کنیم.

بیت کوین بهتر از طلا و ارزهای ملی است. بر اساس گزارش جدید Fidelity، جهان سرشار از پول نقد و ارزهای دیجیتال است، اما بیت کوین خاص است و پتانسیل افزایش قیمت قابل توجهی دارد.

لندن، ۵ ژانویه (رویترز) – زک پاندل، تحلیلگر گلدمن ساکس، در یادداشتی تحقیقاتی به مشتریان گفت: بیت هم بستگی بیت کوین با طلا کوین در سال ۲۰۲۲ با استقبال گسترده تر از دارایی‌های دیجیتال، سهم بازار را از طلا خواهد گرفت.

همبستگی طلا و بیت کوین … فشار فروش بیت کوین و افزایش جذابیت طلا

با دورنمای تورم بیشتر و سقوط عمده قیمت در بازار بیت کوین، علاقه سرمایه‌گذاران به طلا افزایش یافت. همبستگی منفی بیت کوین و طلا اکنون به اوج خود رسیده است.

ماه مه زمان آزمایش ارزهای دیجیتال مانند بیت کوین (BTC) بود. گل سرسبد دارایی‌های دیجیتال پس از افزایش قیمت در حدود 65000 دلار در اواسط آوریل، به دلیل برداشت سود و فروش از ترس معامله گران متزلزل شد.

ایلان ماسک با منتفی اعلام کردن برنامه‌های شرکت خود مبنی بر پذیرش بیت کوین به عنوان روش پرداخت برای خودروهای برقی تسلا، سرعت فروش را تسریع کرد.

در اواخر ماه، بانک خلق چین بار دیگر مواضع سخت‌گیرانه خود در رابطه با ارزهای دیجیتال را تکرار کرد. این بانک به موسسات مالی این کشور ممنوعیت استفاده از ارزهای دیجیتال برای پرداخت‌ها را اعلام نمود. مقامات چینی همچنین شروع به بررسی دقیق استخراج ارزهای دیجیتال کرده‌اند. فرآیندی که کامپیوترها، ارزهای دیجیتالی مانند بیت کوین را تولید می‌کنند، ماینینگ یا استخراج نامیده می‌شود.

ضربات بیشتر به بخش ارزهای دیجیتال توسط مقامات مالیاتی و پولی ایالات متحده وارد شد. از جمله این حملات می‌توان به سخنان رئیس فدرال رزرو جروم پاول اشاره کرد. وی در سخنرانی خود گفت مقررات بیشتری برای قانونمند کردن بازار ارزهای دیجیتال لازم است.

سقوط بیت کوین باعث شد سرمایه گذاران ترسیده به سمت طلا حرکت کنند

همه این اخبار منفی باعث شد بازار ارزهای دیجیتال در ماه مه بیش از ۵۰۰ میلیارد دلار ضرر کند. بیت کوین به عنوان دارایی دیجیتال اصلی، متحمل فشار شدید نزولی شد و ۳۵.۵۰٪ در این ماه سقوط کرد.

در همین حال، در ماه مه 2021 صندوق‌های قابل معامله در بورس طلای فیزیکی (ETF) قوی‌ترین ماه‌های خود را از سپتامبر 2020 به ثبت رساندند. بر اساس داده‌های ارائه شده توسط شورای جهانی طلا (WGC)، این صندوق‌ها در سراسر جهان 3.4 میلیارد دلار در مقایسه با 4.8 میلیارد دلار در ماه سپتامبر جذب کردند.

به طور جزئی، ETF‌‌‌های طلای مستقر در ایالات متحده ورودی 2.1 میلیارد دلار را تجربه کردند. ETF‌‌‌های طلای اروپا 1.6 میلیارد دلار سپرده گزارش کردند. با این وجود، صندوق‌های آسیایی که قیمت فلزات گران‌بها را ردیابی می‌کردند، خروج حدود 300 میلیون دلار را نشان می‌دادند.

تقاضای زیاد برای ETF‌‌‌های طلا نیز به افزایش قیمت ناگهانی آن کمک کرده است. در نتیجه، نرخ هر اونس طلا به دلار (XAU / USD) با جهش 7.6 درصدی به 1912.785 دلار رسید.

همبستگی منفی طلا و بیت کوین

حرکت مخالف قطبی در بازارهای بیت کوین و طلا نشان داد که یک همبستگی منفی کوتاه مدت بین آن‌ها ایجاد شده است. علاوه بر این، نیک کولاس (Nick Colas) و جسیکا ربه (Jessica Rabe)، پیشکسوتان وال استریت نیز در گزارش ریسرچ دیتا ترک (Research DataTrek) خود نوشتند که فشار فروش ارزهای دیجیتال ممکن است جذابیت طلا را در میان سرمایه‌گذاران نهادی افزایش دهد.

این استراتژیست‌‌‌های بازار، بیت کوین را به عنوان گزینه خطرناک‌تری برای جایگزینی طلا پیش بینی کردند. در همین حال، آن‌ها متذکر شدند که ارزش این فلز گران‌بها به دلیل توییت‌‌‌های ایلان ماسک در عرض پنج هفته به نصف کاهش نمی‌یابد. مهم‌تر از آن طلا به تهدیدهای ممنوعیت سیاست گذاران نیز واکنش نشان نمی‌دهد.

“طلا، نسبت به ارزهای دیجیتال، یک سرمایه گذاری بدون دغدغه و نگرانی است. [بنابراین]، ما همچنان موقعیت ۳-۵ درصدی طلا را برای اوراق بهادار متنوع توصیه می‌کنیم.”

علی رغم همبستگی منفی بیت کوین و طلا در برابر تورم اثر یکسانی دارند

بیت کوین تا حد زیادی دارایی سودآور برای سرمایه‌گذاران خرده فروشی ثروتمند و کوچک است. این سرمایه‌گذاران به دنبال سود سریع هستند. اما عرضه ثابت BTC نیز از ترس افزایش هم بستگی بیت کوین با طلا تورم، از اثری مشابه عرضه طلا بهره‌مند شده است. شرکت‌هایی از جمله تسلا، روفر اینوستمنت، اسکوئر و مایکرو استراتژی بیت کوین را به ترازنامه‌های خود اضافه کردند.

آن‌ها این کار را برای جبران خطرات تورمی‌ناشی از سیاست‌های انبساطی بی‌سابقه فدرال رزرو، از جمله نرخ بهره نزدیک به صفر و برنامه خرید دارایی ماهانه ۱۲۰ میلیارد دلار انجام دادند.

این سرمایه‌گذاری‌های بزرگ نقش مهمی‌در دو برابر شدن قیمت بیت کوین در سه ماهه اول سال ۲۰۲۱ ایفا کردند. این ارز با افزایش معاملات اهرمی‌با نفوذ بدهی و هجوم معامله گران خرده فروشی جدید به بازار، تا اواسط آوریل با افزایش بیشتر به حدود ۶۵۰۰۰ دلار رسید.

از طرف دیگر، ETF‌‌‌های طلا تا ماه هم بستگی بیت کوین با طلا مه 2021، شش ماه خروج سرمایه را گزارش کردند. تحلیلگران جی پی مورگان (JPMorgan) در ژانویه 2021 گزارش دادند که ETF‌‌‌های طلا در همان دوره حدود 7 میلیارد دلار ضرر کردند. در همین حین صندوق تراست بیت کوین گری اسکیل (Grayscale Bitcoin Trust) (GBTC)، 3 میلیارد دلار سرمایه جذب کرده است.

عدم تزریق سرمایه به صندوق‌های فلزات گران‌بها نیز بازده محلی طلا را کاهش داد. XAU / USD سه ماهه اول 2021 را با 10.14 درصد کاهش در مقابل بازده 100 درصدی بیت کوین، به پایان رساند.

شرکت‌ها در حال برداشت سود و خرید طلا هستند

گزارش دیگری از جی پی مورگان در ماه مه ۲۰۲۱، حاکی از آن است که سرمایه‌گذاران بزرگ شرکتی سود خود را از بیت کوین خارج می‌کنند تا فرصت‌هایی را در بازار طلا جستجو کنند. آن‌ها به داده‌های اپن اینترست در قراردادهای آتی بیت کوین در بورس تجاری شیکاگو اشاره کردند. اوپن اینترست بیشترین افت خود را از اکتبر ۲۰۲۰ تجربه کرده است. تحلیلگران جی پی مورگان گفتند:

“تصویر جریان خروجی بیت کوین همچنان ادامه دار است. این به تعدیل سبد سهام توسط سرمایه‌گذاران نهادی اشاره دارد.”

اظهارات روفر اینوسمنت (Ruffer Investments)، صندوق مستقر در انگلیس نیز این را تأیید می‌کند. این شرکت که حدود 33.95 میلیارد دلار را برای افراد ثروتمند و موسسات خیریه اداره می‌کند، نیز روز سه شنبه اعلام کرد که کل موقعیت بیت کوین خود را تخلیه و 1.56 میلیارد دلار سود کسب کرده است.

دانکن مک کلنز (Duncan MacInnes)، مدیر سرمایه گذاری در روفر، به فایننس تایمز گفت که آن‌ها وجوه خود را در طلا، سهام کالا و اوراق قرضه محافظت شده در برابر تورم منتقل کرده‌اند.

مک کلنز، اضافه کرد که بیت کوین هم بستگی بیت کوین با طلا هنوز “در فهرست” سرمایه گذاری‌های بالقوه روفر در آینده است. وی خاطرنشان کرد که جهان ناامید کنونی به یک پناهگاه امن جدید در برابر بازدهی فوق‌العاده کم اوراق قرضه نیاز دارد.

رابطه بیت کوین و طلا چگونه است

رابطه بین طلا و بیت کوین پیچیده‌تر از آن چیزی است که به نظر می‌رسد. درست است که بیت کوین هر روز در حال زیادشدن است و طلا شتاب قیمتی خود را کمی از دست ‌داده‌است اما به این معنی نیست که سرمایه‌گذاران طلا را برای خرید بیت کوین بفروشند تا از طریق فروش بیت کوین، سود کنند!

به گزارش گروه بازار خبرگزاری آنا رابطه بین طلا و بیت کوین پیچیده‌تر از آن چیزی است که به نظر می‌رسد. درست است که بیت کوین هر روز در حال زیادشدن است و طلا شتاب قیمتی خود را کمی از دست ‌داده‌است اما به این معنی نیست که سرمایه‌گذاران طلا را برای خرید بیت کوین بفروشند تا از طریق فروش بیت کوین، سود کنند!

ارتباط بین طلا و بیت کوین مدت‌ها است که ذهن سرمایه‌گذاران را مشغول کرده است. برخی از فعالان بازار می‌گویند که بیت کوین مانند طلا یک دارای باارزش و امن است. به‌طورکلی این دو دارای را از دو جنبه متفاوت می‌توان بررسی کرد. یکی از نظر مفهومی زیرا اکثر افراد بیت کوین را طلا دیجیتال می‌دانند و دیگری از نظر نرخ قیمت آنها که در برخی مواقع رفتار قیمتی مشابهی دارند. در این مقاله به طور مفصل رابطه بین بیت کوین و طلا را مورد بررسی قرار می‌دهیم.

تحلیل کلی قیمت بیت کوین

در صفحه خرید بیت کوین تبدیل آمده‌است:

«بیت کوین که در سال ۲۰۰۸ توسط ساتوشی ناکاموتو اختراع شده و آغازکننده‌ی دوره‌ی ارزهای دیجیتال است، همیشه با رشد بازار ارزهای دیجیتال در حال رشد بوده و نقش قلب تپنده‌ی این حوزه را داشته. این ارز از سال ۲۰۱۰ که قیمت آن تنها حدود ۰.۰۹ دلار بوده، تا سقف آخر خود (تا زمستان ۱۴۰۰) که قیمت ۶۹۰۰۰ دلار را دید، حدود ۷۷۰۰٪ رشد داشته. با وجود رشد فزاینده این حوزه در سال‌های اخیر، دولت‌های مختلف، پیوسته در حال سفت و سخت‌تر کردن قوانین روی ارزهای دیجیتال هستند ولی با این حال متخصصان این حوزه از قیمت‌های ۱۰۰٬۰۰۰ و ۱۵۰٬۰۰۰ دلار در ماه‌های آتی صحبت می‌کنند».

بین طلا و بیت کوین ارتباطی وجود دارد؟

از ابتدا معرفی شدن بیت کوین همواره به گوشمان رسیده است که استخراج بیت کوین همانند استخراج طلا از معادن است با این تفاوت که بیت کوین به‌صورت مجازی استخراج و تولید می‌شود.

به همین دلیل باید رفتار قیمتی مشابهی هم داشته باشند؟ فعالان بازارهای ارز دیجیتال با این ادعا کاملاً مخالف هستند و اعلام کرده‌اند، داده‌های تحلیلی در بازار هیچ همبستگی را میان طلا و بیت کوین نشان نداده‌اند.

در زمان بحران‌های اجتماعی طلا و بیت کوین مسیرهای متفاوتی را داشته‌اند. پس از انتشار ویروس همه‌گیر کرونا، قیمت طلا به‌شدت افزایش یافت اما قیمت بیت کوین به یکباره سقوط بدی را تجربه کرد. در آن زمان مردم جهان احساس خطر کردند و به سمت دارایی‌های امن مثل طلا رفتند. این رفتار قیمتی نشان می‌دهد که ارزهای دیجیتال به‌عنوان دارایی‌های پرریسک شناخته می‌شوند. اغلب مردم و سرمایه‌گذاران طلا را دارایی امن‌تری نسبت به بیت کوین می‌دانند.

بیشتر سرمایه‌گذاران بیت کوین و طلا را شبیه به هم می‌کنند زیرا هر دوی آنها موجب ذخیره ارزش می‌شوند. درگذشته افراد طلا می‌خریدند تا در طول زمان ارزش پول آنها حفظ شود. بیت کوین و ارزهای دیجیتال هم می‌توانند ارزش پول شما را در بحران‌های اقتصادی و تورم‌ها حفظ کنند.

مدیرعامل صندوق سرمایه‌گذاری ارزهای دیجیتال EMA تیم انکینگ اعلام کرده است: اگر از رویدادهای ژئوپلیتیکی صرف‌نظر کنیم، ارتباط کمی بیت بیت کوین و طلا وجود دارد. برای به‌دست‌آوردن بینش عمیق بین طلا و بیت کوین نیاز به همبستگی در بازار است. زمانی که همبستگی در بازار زیاد است، ارتباط بین این دو دارایی زیاد می‌شود. وقتی همبستگی کلی بازار پایین است، ارتباط بین این دو کم می‌شود.

مدیر عملیات پلتفرم معاملاتی بیت کوین پتر زیوکوفسکی اظهار داشته است که شرکت وی هیچ همبستگی بین طلا و بیت کوین کشف نکرده است. به نظر ما هرگونه همبستگی تا الان دیده شده است یک اتفاق کاملاً تصادفی است.

طلا یا بیت کوین؟ سرمایه‌گذاری در کدام‌یک بهتر است!

عملکرد بیت کوین در سال ۲۰۲۱ بسیار بهتر از طلا بوده است و توانسته است رشد ۸۰ درصدی را تجربه کند. با این که طلا در همین بازه زمانی حدود ۸ درصد هم کاهش‌یافته است. سرمایه‌گذارانی که در این سال برای فرار از تورم و مشکلات به وجود آمده به طلا پناه برده بودند، با شکست مواجه شدند.

کارن سود مدیرعامل سی‌بی‌اوئی وست، می‌گوید بیت کوین در این سال‌ها جنبه‌های خوب و بدی داشته است و در دوره‌هایی دیده شده است که قیمت این ارز و میزان تورم هر دو افزایش و کاهش داشته‌اند. نوسانات بیت کوین موجب بزرگ کردن این حرکات می‌شود. درصورتی‌که تورم فعلی زودگذر باشد و در اوج سقوط کند، قیمت بیت کوین به‌شدت کاهش پیدا می‌کند و سرمایه‌گذاران در ضرر قابل‌توجهی قرار می‌گیرد. سرمایه‌گذارانی که از بیت کوین به‌عنوان مانعی در برابر تورم استفاده می‌کنند، با بهره‌گیری از استراتژی برای مدیریت نوسانات قیمت بیت کوین، از سرمایه‌گذاری در این ارز بهره‌مند شوند.

هوش سرمایه‌گذاری در بین مردم بسیار زیاد شده است و همه به این نتیجه رسیده‌اند که دیگر امیدی به طلا نیست. این فلز گران‌بها در زمان تورم عملکرد خوبی را ندارد و سرمایه‌گذاران به سمت دارایی‌هایی می‌روند که در زمان تورم عملکرد خوبی را داشته باشند. خرید ارز دیجیتال در زمان تورم توانسته است تمامی ضررهای سرمایه‌گذاران را در این مدت جبران کند.

بیت کوین در برابر تورم سپر محافظ است؟

تورم یعنی افزایش کلی هزینه خدمات و کالا در دوره زمانی مشخص در کشور که البته ما با این واژه خیلی آشنا هستیم. ما در کشورمان هرساله تورم زیادی را تجربه می‌کنیم و همیشه باید به دنبال راهی باشیم که بتوانیم با تورم مقابله کنیم. تورم به دلیل کاهش کلی قدرت خرید یک ارز فیات رخ می‌دهد. بیت کوین از نظر تئوری مانند یک سپر در مقابل تورم قرار می‌گیرد. ارزش این ارز دیجیتال به دلیل عرضه کنترل شده کمتر مورد تغییر قرار می‌گیرد. از این ارز به‌عنوان یک ابزار برای مبادله در اقتصاد جهانی دیجیتال می‌توان استفاده کرد. بیت کوین محدودیت دارد و به‌طورکلی فقط ۲۱ میلیون از آن را می‌توانیم استخراج کنیم. یعنی در یک زمانی بیت کوین کمتری نسبت به تقاضا وجود دارد و موجب بالارفتن قیمت این ارز می‌شود. این امر موجب می‌شود که ارزش بیت کوین بیشتر شود و در مقابل تورم قرار می‌گیرد.

پیش‌بینی قیمت بیت کوین و طلا

فعالان حوزه ارزهای دیجیتال بر این باورند که عواملی مانند اقدامات ضد تورمی فدرال رزرو آمریکا، تحریم فعالیت‌های رمز ارزی و همچنین هرمی خواندن بیت کوین توسط بانک مرکزی روسیه موجب ریزش بیت کوین شده است. پیش‌بینی‌ها نشان می‌دهد باتوجه‌به فروش گسترده طلا و نقره در بازارهای جهانی، این فلز گران‌بها جهش قیمتی را نمی‌تواند داشته باشد. درصورتی‌که دلار تقویت نشود به نوسانات خود در این محدوده ادامه خواهد داد.

بیت کوین در سال ۲۰۲۱ رشد چشم‌گیری را داشته است و فعالان بازار توانستند سود خوبی را از این بازار کسب کنند. برخی از متخصصان حوزه رمز ارزها پیش‌بینی کرده‌اند که بیت کوین در سال ۲۰۲۲ جزو بهترین رمز ارزها برای سرمایه‌گذاری خواهد بود. درست است که الان قیمت بیت کوین خیلی کمتر از آن چیزی است که تحلیلگران پیش‌بینی کرده‌اند اما هنوز هم جایگاه و ارزش بازار خود را از دست نداده است. این فراز و نشیب‌های قیمتی برای بیت کوین چیز تازه‌ای نیست و معامله‌گران در این بازار راه خود را پیدا می‌کنند. در آینده نه‌چندان دور ما شاهد بیت کوین ۱۰۰ هزار دلاری خواهیم بود. کمیاب بودن و ارزش بازار این ارز موجب شده است که اولین رمزارز معرفی شده، پس از به میدان آمدن هزاران ارز هنوز جایگاه اولین خود را حفظ کند.

بیت کوین را از کجا بخریم؟

ارزهای دیجیتال مانند بیت کوین را شما می‌توانید از هم بستگی بیت کوین با طلا پلتفرم‌های آنلاین به نام صرافی خریداری کنید. برای واردشدن به صرافی‌ها شما نیاز به ثبت‌نام و احراز هویت دارید. پس از انجام این کار و گرفتن رمز عبور و نام کاربری می‌توانید با ارسال پول به ‌حساب خود، معاملات خود را انجام دهید. صرافی‌ها دو نوع خارجی و داخلی مشغول به فعالیت هستند و شما با بررسی و تحقیق یکی را انتخاب می‌کنید. می‌توانید در کم کارمزدترین صرافی ایرانی ارز دیجیتال ثبت‌نام کنید. شما نمی‌توانید به‌صورت مستقیم پول به صرافی خارجی انتقال دهید زیرا این پلتفرم‌ها از واحد پولی ریال پشتیبانی نمی‌کنند. در ابتدا باید یک حساب کاربری در صرافی ایرانی مانند تبدیل یا نوبیتکس ایجاد کنید، سپس پول خود را در این صرافی‌ها به تتر تبدیل کنید. تتر یک استیبل کوین است و ارزش آن همیشه ۱ دلار است. سپس شما می‌توانید سرمایه تبدیل شده خود را به آدرس کیف پول صرافی خارجی ارسال کنید. درصورتی‌که قصد خرید بیت کوین در صرافی ایرانی را دارید نیاز به تبدیل پول نیست و می‌توانید معاملات خود را شروع کنید.